origen de la imagen：https://www.americanbanker.com/news/hope-bancorp-closes-drawn-out-deal-to-buy-hawaii-bank
Hope Bancorp cerró su adquisición de Territorial Bancorp en Honolulu el miércoles, culminando un largo y a veces controvertido proceso de negociación.
Cuando la firma con sede en Los Ángeles anunció el acuerdo en acciones en abril de 2024, esperaba finalizarlo para finales de año.
Sin embargo, su oferta de 78.6 millones de dólares fue desafiada por una oferta competidora de un grupo de inversores liderado por Blue Hill Advisors y el ex CEO del Bank of Hawaii, Allan Landon.
El grupo liderado por Blue Hill inicialmente presentó una oferta en efectivo en agosto que valoraba a Territorial en 12 dólares por acción y luego aumentó esa oferta a 12.50 dólares por acción, aproximadamente un 50% más que el precio estimado por Hope.
“Creemos que nuestra oferta es claramente superior”, dijo Landon a American Banker el otoño pasado.
El consejo de administración de Territorial finalmente rechazó la oferta competidora, señalando que era “inferior” a la de Hope, ya que presentaba una serie de incertidumbres.
Estas incluían la falta de evidencia de que la oferta competidora obtendría rápidamente la aprobación regulatoria.
Territorial señaló que tendría que pagar a Hope una tarifa de terminación de 3 millones de dólares para perseguir la oferta del grupo de inversores, y dijo que el acuerdo con Hope también le impedía considerar ofertas competidoras que no fueran claramente superiores.
En última instancia, los accionistas de Territorial votaron a favor de la venta a Hope en noviembre, con más de 5 millones de votos a favor del acuerdo frente a 1.9 millones en contra.
Los reguladores aprobaron la transacción en marzo.
“Estamos emocionados de haber completado esta combinación y de dar la bienvenida oficialmente a los clientes y miembros del equipo de Territorial a la familia del Bank of Hope”, dijo Kevin Kim, presidente y CEO de Hope, en un comunicado el miércoles.
Con la adquisición, Hope obtiene aproximadamente 2 mil millones de dólares en activos y acceso a Hawái.
Ahora es un banco de 19 mil millones de dólares en activos con aproximadamente 80 sucursales en nueve estados.
Alrededor de 30 de esas sucursales están en Hawái.
Hope se ha centrado tradicionalmente en las comunidades coreano-americanas.
“Creemos que esta combinación fortalecerá nuestra posición como uno de los principales bancos americanos-asiáticos en el país, añadirá una base de depósitos estable y de bajo costo a la empresa combinada, y acelerará la diversificación de nuestra mezcla de préstamos con la adición de una cartera de hipotecas residenciales de excelente calidad de activos”, dijo Kim en un comunicado el mes pasado tras obtener la aprobación de los reguladores.
“Esperamos construir sobre el legado de servicio al cliente ejemplar de Territorial y el apoyo a las comunidades locales en un mercado estratégicamente importante”, añadió.
Hope mencionó en el comunicado del miércoles que el antiguo Territorial Savings Bank ahora opera bajo el nombre comercial de Territorial Savings, una división del Bank of Hope.
Hope mantuvo el nombre para preservar el legado de más de 100 años de la marca Territorial, su cultura y su compromiso con las comunidades locales.
Territorial era el quinto mayor tenedor de depósitos en Hawái, según la Corporación Federal de Seguro de Depósitos (FDIC).
La fusión crea el banco regional más grande que atiende a clientes multiétnicos en los Estados Unidos continentales y en las Islas Hawai, según Hope.
Cuando se anunció el acuerdo, Hope dijo que esperaba que la transacción fuera aproximadamente un 6% dilutiva para su valor contable tangible, y que recuperaría dicha dilución en tres años.
Hope también había estimado que sus accionistas poseerían aproximadamente el 94.4% de la entidad combinada, mientras que los accionistas de Territorial poseerían cerca del 5.6%.
